今天买了 FLNC (Fluence Energy, Inc.), 一家电力储能公司。
FLNC 最初是由 AES（The AES Corporation）和 SIEMENS（Siemens Limited, 西门子） 各出资 50% 成立的合资企业，即使上市后，这两家依然是绝对大股东，FLNC 是目前美股市场上体量最大、且 100% 业务都集中在电网级大储能的标的。不仅如此，FLNC 不止卖硬件，还卖 SaaS 软件。因为 AI 数据中心用电量极大，需要大量接入电网，电网的负荷波动会很剧烈。越是波动的电网，FLNC 的 AI 软件越能发挥出色的套利能力。更重要的是，软件的毛利率极高。一旦 FLNC 的软件服务（Assets Under Management）规模起来，它能极大地修复目前被硬件拖累的糟糕毛利率。
再说说为什么要选这个。现在市场最火的是 AI，AI 最需要基础设施, 是光、电和存储。光的话，LITE (Lumentum Holdings Inc.), GLW (Corning Incorporated, 康宁) 最近都涨的特别猛，存储这块爆发比光还早，MU (Micron Technology, Inc.), SNDK (Sandisk Corporation) 都涨的很厉害，韩国的三星 (Samsung Electronics Co., Ltd. ) 和海力士 (SK hynix Inc.) 引得一大批人去买入韩股，就为了这两家公司。内存条最近几个月也都在炒。市场上似乎就差能源还没这种涨幅了。我感觉这次美伊战争带来能源危机以后，储能会成为新的风口，TSLA (Tesla, Inc.) 也做储能，只不过市场关注点不在这一块，主业还是造车卖车造机器人。FLNC 现在价格 $14，从高点 $30 已经腰斩了，杀估值也不会杀多少了。
目前市场在能源这一块主要是爆炒核能，比如之前的 OKLO (Oklo Inc.), 和 SMR (NuScale Power Corporation)，但搞核电的审批和建设周期特别漫长，距离建起来能用还早着，这两个就纯炒概念的，远水解不了近渴。AI数据中心现在立刻马上就需要稳定大量的电，而目前能最快落地的方案就是“光伏/风电 + 大储”。FLNC 是全球电网级储能的头部公司，我觉得这个机会值得一搏，所以今日买入，止损点 $12.